行业主要上市公司：航天电器(002025);北斗星通(002151);星网宇达(002829);天奥电子(002935)等

本文核心数据：全国航天装备市场规模;三灶科技园规上企业工业增加值;珠海航天装备企业数量

航天装备产业发展现状及价值链分布

——全国航天装备产业发展规模

2016年以来，中国航天进入创新发展“快车道”，空间基础设施建设稳步推进，北斗全球卫星导航系统建成开通，高分辨率对地观测系统基本建成，卫星通信广播服务能力稳步增强，探月工程“三步走”圆满收官，中国空间站建设全面开启，“天问一号”实现从地月系到行星际探测的跨越，取得了举世瞩目的辉煌成就。

根据ifind统计数据，2016-2021年中国航天装备市场规模呈现波动上升趋势，2021年中国航天装备市场规模近150亿元，同比增速超40%。

——航天装备产业价值链分布

中国航天行业上游主要分为原材料、电子元器件和配套服务，其中原材料分为新型复合材料、金属合金材料、化学动力推进材料等。中游为航天装备制造，目前中国航天装备制造主要企业为“国家队”，企业规模普遍较大。行业下游应用领域广泛，主要为通信、移动定位、科学观测等领域，其中通信领域是数字经济的发展基础，应用领域十分广泛。

根据航天装备各产业链环节的毛利率状况可知，目前，上游的先进材料、航天电子元器件制造、配套服务环节利润水平相对较高，代表性上市公司毛利率高达30%-50%，例如致力于高精度卫星导航专用芯片和差分定位技术的研究与开发的司南导航公司;另一方面，下游通信应用领域的毛利水平相对而言较低。

注：上述毛利率区间以行业代表性上市公司2021年毛利率填列

珠海市航天装备产业政策环境

自2013年来，珠海就颁布实施了多项行动方案促进航天装备的发展;2013-2021年，珠海每年均制定了鼓励航天装备发展的政策，重点发展航天装备产业;2021年4月，《珠海市国民经济和社会发展第十四个五年规划和二〇三五年远景目标纲要》提出重点发展宇航电子、微纳卫星星座及卫星大数据等产业及应用，探索发展航空复合材料;2022年9月，《关于支持珠海西部地区加快建设打造高质量发展新引擎的意见》提出做强航空产业国家高技术产业基地;2022年，截至12月初，珠海市共有4条相关政策公布。

珠海市航天装备产业链现状图谱

——珠海市航天装备产业链图谱

在政策指引和市场需求的驱动下，珠海市航天装备产业链不断完善，其中，在上游的先进材料、电子元器件和配套服务环节，中游的航天装备制造环节，以及下游的应用领域均有企业布局：

——珠海市航天装备产业链企业地图

从产业链各环节的代表性企业分布地图来看，目前珠海市各辖区均有先进材料、电子元器件、配套服务环节的企业分布，但航天装备制造的代表企业主要分布在香洲区和金湾区。相对而言，香洲区和金湾区的产业链布局更完善。

——珠海市航天装备产业发展载体图谱

航天装备是国民经济的核心产业之一。近年来，珠海市大力推动航天装备产业发展，连续举办13届的中国航展已成为世界五大最具国际影响力的航展之一。当前珠海已形成了以金湾区的航空航天产业园为核心的航天装备产业聚集区。

珠海市航天装备产业发展现状

——2021三灶科技园规上企业工业增加值超138亿元

珠海市航天装备产业集中于金湾区的三灶科技园(含航空航天产业园)，因此可以从三灶科技园规上企业的工业增加值变化情况分析珠海航天装备产业的发展现状。2017-2021年，珠海市三灶科技园规上企业的工业增加值不断上升，2021年达138.01亿元，同比增速5.6%。

——新增注册企业有所回落

根据企查猫查询数据，近年来航天装备新注册企业数量不断下滑。在2010-2021年间，2018年新注册企业数量创历史高峰，达42家，2021年回落至7家;2022年1-11月，珠海航天装备产业注册企业数量仅为2家。

珠海市航天装备产业发展前景及规划

——珠海市航天装备产业发展前景

根据2021年11月珠海市政府出台的《珠海市科技创新“十四五”规划》，“十四五”期间，珠海将推进建设“天琴计划”综合研究设施，项目计划投资超3亿元，加快打造全省乃至全国空间引力实验和其他空间精密测量物理的研究中心之一;谋划建设“天琴计划”空间引力波探测地面模拟装置，项目计划总投资9.5亿元，为全市乃至全省的精密测量、航空航天等高新技术产业提供技术支撑;整合广东省航空航天装备技术研究所资源，设立广东省科学院珠海产业技术研究院，计划投资1亿元，为本地企业派驻至少30名科技特派员，合作共建企业技术创新中心(联合实验室)5家以上，孵化育成有成长潜力的初创高科技企业20家以上。

——珠海市航天装备产业发展规划

“十四五”期间，珠海市将在引力理论与实验分析、卫星平台与控制、光学测量与遥感、地月系统物理实验等方面展开系统研究，加快打造全省乃至全国空间引力实验和其他空间精密测量物理的研究中心之一;建设空间复杂环境模拟系统、超高精度惯性基准模拟系统、长基线激光干涉测量模拟系统、数值仿真和数据应用系统，建成后将汇聚一批全球顶尖科学家，成为国际一流、国内顶尖的空间引力波探测研究平台，促进在高精度空间导航、高精度测绘、高精度卫星平台等国家安全领域关键技术实现率先突破，为全市乃至全省的精密测量、航空航天等高新技术产业提供技术支撑;建设立足珠海、服务珠三角、辐射粤港澳大湾区的技术创新辐射源、产业技术创新人才的集聚地、政产学研合作和成果转化的组织载体以及创新驱动发展的支撑平台。

更多本行业研究分析详见前瞻产业研究院《珠海市航天装备产业大数据招商指南（两链两图两池两库两平台两清单两报告）》，同时前瞻产业研究院还提供产业大数据、产业研究、政策研究、产业链咨询、产业图谱、产业规划、园区规划、产业招商引资、IPO募投可研、IPO业务与技术撰写、IPO工作底稿咨询等解决方案。

Tags：