小微企业是吸纳就业的主力军，目前我国小微企业的数量虽然庞大，但由于规模小，小微企业抵御经济波动和行业竞争冲击的能力较弱，2020年新冠疫情对小微企业和个体经营者冲击较大，李克强总理在4月7日主持召开的国务院常务会议上指出“要通过财政金融政策联合发力，继续加大支持普惠金融发展力度，帮助小微企业、个体工商户和农户渡过难关”。近年来，我国银行业致力于解决小微企业贷款难问题，然而目前我国金融体系尚未完全实现“多层次、广覆盖、差异化”，长尾小微企业仍然存在融资问题。

疫情影响小微企业和个体经营者正常运营

根据全国工商联的调查数据显示，疫情以来，截至2020年3月12日，我国文教娱乐业仍有68.7%未开工，建筑装修业有44.2%未开工，住宿餐饮业有35.9%未开工，服务业中的其他细分行业也都有20%至30%左右的微型企业和个体经营者仍未开工。由于国家对于人员聚集、流动等的限制，导致春节期间及春节后的聚餐、旅游、娱乐和其他室内活动显著减少，因此相应行业的复工复产速度较慢。

同时，受疫情影响，已开工的微型企业和个体经营者很难恢复正常营收水平。截止3月12日，已开工的微型企业和个体经营者中，88.7%的日均营收未恢复至正常水平的八成，67.6%未恢复至正常水平的五成，41.8%未恢复至正常水平的三成。

小微经济融资需求集中在长尾端，融资需求金额普遍较小

根据全国工商联的调查数据显示，我国小型企业中，超过一半在2019年没有融资需求;有融资需求的小型企业的需求金额则大部分在100万以上，但仅不到一成的小型企业融资需求超过1000万。而微型企业和个体经营者中，则仅有28.4%没有融资需求;超一半的融资需求在50万以下;62.7%在100万以下;仅不到一成超过100万。我国小微经济的实际融资需求集中在长尾端，融资需求金额普遍较小。

小微企业融资基本流入实体经济领域

根据全国工商联公布的调研数据显示，2019年我国小型企业融资中90.3%将资金用于日常运营，73.1%用于扩大规模，46.2%用于开发新产品新技术。微型企业和个体经营者中，63.1%将融资资金用于扩大规模，53.1%用于日常经营，17.5%用于开发新产品或新技术。由此可见，小微经营者融资的目的大多与扩大生产、提高效率、维持流动性相关，他们获得的贷款资金基本流入了实体经济领域。

长尾小微经营者融资渠道较为单一

根据全国工商联公布的数据显示，目前我国具有一定规模的小型企业从传统银行贷款的比例较高，而微型企业和个体经营者等长尾经营主体由于营业规模较小，融资缺口也集中在几万元至几十万元之间，很难达到传统银行经营性贷款的门槛，因此更依赖互联网银行及个人消费货的渠道。

2019年小型企业中，39.2%仅使用一种融资渠道，近三分之一使用过三种及以上融资渠道，然而微型企业及个体经营者中，超过一半仅使用一种融资渠道，仅有18.7%的企业使用过三种及以上的融资渠道，长尾小微企业经营者融资渠道较为单一。

以上数据来源于前瞻产业研究院《中国商业银行信贷风险管理与行业授信策略分析报告告》，同时前瞻产业研究院提供产业大数据、产业规划、产业申报、产业园区规划、产业招商引资等解决方案。

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